重要经济日程

1、7月28日-29日，中国人工智能大会（CCAI2018）将于深圳举行。

宏观

1、中国6月规模以上工企利润同比增20%，前值21.1%；上半年同比增17.2%，增速比1-5月份加快0.7个百分点。统计局：价格上涨助推6月份工业企业利润保持快速增长；上半年工业利润实现快速增长，新增利润主要来源于钢铁、建材和石油开采等行业。

2、国君宏观评工企利润：1-6月企业利润保持中高速增长，盈利能力继续增强；下半年政策边际放松，利润增速有望保持；华泰宏观：6月工企盈利增速继续回升符合预期，主要源于PPI回升，预计今年工企盈利仍可维持较强韧性，未来增速或是缓慢回落。

3、央行周五不开展公开市场操作，当日无逆回购到期；按逆回购口径计算，本周累计净回笼3700亿元，按考虑MLF在内的全口径计算净投放1320亿元。公开市场下周将有2100亿元逆回购到期。资金面宽松不改，Shibor连续两日悉数下跌，7天Shibor跌0.6bp报2.6540%。

4、IMF：中国经济继续表现强劲，赞赏中国近期改革方面取得的进展，特别是采取降低金融风险的措施和持续推进经济开放。

5、《外商投资准入特别管理措施（负面清单）（2018年版）》7月28日起施行。2018年版负面清单推出一系列重大开放措施，大幅扩大服务业开放，取消银行业外资股比限制；基本放开制造业，汽车行业取消专用车、新能源汽车外资股比限制。

国内股市

1、上证综指下跌0.3%报2873.59点，日线再收三连阴，周涨1.57%；深证成指跌0.6%报9295.93点，周涨0.48%；创业板指跌0.72%报1594.57点，周跌0.93%。两市仅成交3106.72亿元，重回地量状态。

2、香港恒生指数收盘涨0.08%报28804.28点，周涨2.05%；国企指数涨0.24%报11047.42点，周涨3.41%；红筹指数涨0.42%报4343.92点。大市成交萎缩至654.8亿港元，前一交易日为813.6亿港元。中国台湾加权指数收盘涨0.49%报11064.21点，周涨1.31%，连续第三周上涨。

3、据国务院调查组消息，长春长生公司违法违规生产狂犬病疫苗案件调查工作取得重大进展，已基本查清企业违法违规生产狂犬病疫苗的事实。该企业违反批准的生产工艺组织生产，个别批次产品使用超过规定有效期的原液生产成品制剂，并有系统地编造生产、检验记录。

4、证监会公布退市新规，明确上市公司构成欺诈发行、重大信息披露违法或者其他涉及国家安全、公共安全、生态安全、生产安全和公众健康安全等领域的重大违法行为的，证券交易所应当严格依法作出暂停、终止公司股票上市交易的决定的基本制度要求。新规即日起施行。

5、中国证券报：业内人士称，强制退市的主要情形中增加了涉及“国家安全、公共安全、公众健康安全”等领域的重大违法行为，这让人很容易联系到长生生物，其被强制退市的可能性大增。

6、证监会：近年来，上市公司并购重组领域一直是内幕交易的高发地带，上市公司内部人及其利益相关方利用信息优势进行内幕交易，其行为严重破坏了公平公正的市场秩序，损害广大中小投资者的合法权益，必须严厉打击。

7、证监会核发郑州银行IPO批文，并未披露筹资金额。证监会公告称，丰山集团、丸美股份、晶丰明源、金力永磁四家公司首发申请将于7月31日上会。

8、中银策略认为，周期股投资传统逻辑是低PE卖出、高PE买入，但现在PE很低，市场却在看多。当前，周期板块CAPE低于历史均值，中期具有超配价值，推荐顺序是建材、煤炭和钢铁。

9、汉能集团发布声明称，集团及下属公司近三年以来从未通过任何方式发行公司债券及其他金融产品；近期有与汉能合作、地方国有企业控股的移动能源项目公司，发行非公开定向金融产品，集团从未就此产品对员工提出强制性购买要求。

10、苏宁易购总裁侯恩龙宣布，苏宁将推出新品牌“苏宁有房”并率先落地南京，“苏宁有房”定位为没有中介的二手房交易平台，每套房交易服务费一口价9999元。

11、据财经网，中国人寿迎高管变动潮，赵立军拟任国寿财险总裁。

12、由于乐视网股价持续下跌，13名融资客累计穿仓巨亏5000万，并形成对中信证券的负债。中信证券向上述13名自然人客户提起仲裁及相关司法追索。有客户已收到北京仲裁委员会的传票。

13、中国恒大再回购669万股份，耗资1.46亿港元，这已是恒大本月内第15次出手。

14、上市公司重要公告：中利集团复牌并继续推进重大资产重组；鸿达兴业、摩恩电气终止筹划重组；海宁皮城发行股份购买资产被否；西部资源控股股东转让公司24.55%股权，实控人将变更；宁波热电控股股东筹划注入旗下资产；天成控股股价异动，停牌核查；万华化学上调8月份中国地区聚合MDI价格；鸿特科技获小黄狗环保科技及其一致人举牌；精测电子、济川药业拟遭减持；东北制药、和佳股份、富瑞特装减持；浙江广厦实控人拟增持公司1%-2%股份；太空智造、海南瑞泽、财信发展获增持；唐人神拟斥资3000万元至2亿元回购；宝通科技、雷科防务、天音控股、中来股份等获回购；恒力股份拟设立不超10亿元二期员工持股计划。

金融

1、2018年证券公司分类结果出炉，无AAA级证券公司；国泰君安、海通证券、华泰证券、申万宏源、银河证券、中金公司、中信证券等12家券商位于AA分类。

2、据券商中国，央行一口气发布4份关于强化各类金融机构反洗钱管理的文件，要求各类金融机构全流程强化反洗钱工作。今年以来，金融机构都加大了反洗钱工作管理的备战，监管部门也针对部分金融机构反洗钱工作不到位加大了处罚力度。已有6家券商因反洗钱不到位而被央行罚款。

3、香港证监会公布，新的开放式基金型公司制度将于2018年7月30日起实施，让投资基金除了以目前的单位信讬形式外，还可以公司形式在香港设立。

4、广州互金协会：要求所有网贷机构全面下架计划类产品。

楼市

1、据证券时报，《深圳市人民政府关于农村城市化历史遗留产业类和公共配套类违法建筑的处理办法（征求意见稿）》提到，产业类历史违建既可先确认为非商品性质再转为商品性质，也可一步到位确认为商品性质，公共配套类历史违建仅能确认为非商品性质。其中，生产经营性历史违建需补缴50%的市场评估地价，商业办公类历史违建需补缴全额市场评估地价后方可办理商品性质。如果文件正式施行，意味着深圳产办类“小产权”补缴地价50%即可转正。

2、北京市住房租赁合同征求意见：租赁期内不得单方面提高租金。

产业

1、湖北食药监：武汉生物疫苗效价不合格，因分装设备短时间故障导致；2016年生产的201607050-2批次效价不合格疫苗共计400520支，分别销往重庆市和河北省疾病预防控制中心，未使用的疫苗全部封存并由涉事企业召回销毁。

2、工信部与海南省政府在海口签署战略合作协议，工信部将支持海南国际海底光缆建设；支持在海南设立国际通信出入口局，探索建设数字自由港；支持海南清洁汽车全域推广应用及相关产业发展，建设“国家级新能源汽车全域应用示范区”。

3、下半年检察机关有九大任务，其中第三大任务是：以精准服务打好“三大攻坚战”为重点，深入推进服务大局工作。坚决惩处危害金融安全、妨害精准扶贫、破坏生态环境犯罪，依法履行民事、行政检察和公益诉讼职责。

4、国家邮政局：下一步要着力推动电子商务与快递物流协同发展，全行业要全力以赴推进快递绿色发展。

5、珠海银隆总裁赖信华表示，银隆一些生产线停产其实很正常，前管理层盲目投资电池生产线，导致大量库存。所以暂时停产，对生产线进行全面的升级改造。资金压力确实是有，一部分来自于应收账款，现在较年初已下降了45%左右。

6、今年二季度的中国手机市场，华为依然称王。不过更多的变化悄然发生，市场在加速集中，市场洗牌进一步加剧。前五大手机厂商市场份额达到前所未有的90%，而更多中小品牌步履维艰，夏普更是惊曝退出中国市场。

7、国家药品监督管理局公告称，经甘肃省药品检验研究院等4家药品检验机构检验，标示为江西致和堂中药饮片有限公司等10家企业生产的10批次药品不符合规定。

海外

1、美国二季度GDP年化季环比初值4.1%，创4年新高，预期4.2%，前值2%修正为2.2%；GDP平减指数年化季环比初值3，预期2.3，前值2.2。美国总统特朗普：美国经济增速令人惊讶，美国平均经济增速或将大幅高于3%，第二季度数据具有非常强的可持续性，下一季度的数据将会是很亮眼的，美国经济将创下13年以来最好表现。

2、美国二季度个人消费支出（PCE）年化季环比初值4%，预期3%，前值0.9%；核心个人消费支出（PCE）年化季环比初值2%，预期2.2%，前值2.3%。

3、欧洲央行调查：将欧元区2018年GDP增速预期由2.4%下调至2.2%，2019年预期由2%下调至1.9%；将2018年通胀预期由1.5%上调至1.7%，2019年预期由1.6%上调至1.7%，维持2020年预期在1.7%不变；维持长期通胀预期在1.9%不变。

4、日本财务大臣麻生太郎：在G20会议上讨论了全球经济面临的下行风险；会议重申G20在汇率方面的承诺；希望未来的G20会议能着重于在经济问题恶化前的提前识别上。

5、法国二季度GDP初值季环比升0.2%，预期0.3%，前值0.2%；同比升1.7%，预期1.9%，前值2.2%。

6、韩国央行行长李柱烈：如果通胀目标维持在2%附近，经济以潜在增速增长，有需要调整利率。

7、俄罗斯央行维持基准利率在7.25%不变，符合预期。

国际股市

1、美三大股指集体下跌，道指收跌0.3%，报25451.06点；纳指收跌1.46%，报7737.42点；标普500指数收跌0.66%，报2818.82点。推特大跌逾20%，重压科技板块，因其二季度月活用户数不及预期。本周，道指涨1.57%，纳指跌1.06%，标普500指数涨0.61%。

2、美国科技股多数下跌，苹果收跌1.66%，谷歌A类股收跌2.54%，Facebook收跌0.78%，亚马逊收涨0.51%，微软收跌1.77%，特斯拉收跌3.09%，美光科技收涨0.37%，奈飞收跌2.17%，推特收跌20.54%，英特尔收跌8.59%，高通收跌1.4%，恩智浦收涨2.33%。

3、中国概念股多数下跌，阿里巴巴收跌2.45%，百度收跌2.02%，京东收跌1.17%。500彩票网收跌10.09%，搜房网收跌9.09%，宜人贷收跌8.13%，拼多多收跌7.87%，哔哩哔哩收跌5.01%，人人网收跌5%；盛世乐居大涨126.78%，正康国际收涨9.41%，百盛中国收涨3.97%，兰亭集势收涨3.93%。

4、欧洲三大股指收盘集体上涨。英国富时100指数收涨0.5%，报7701.31点，本周涨0.29%；法国CAC40指数收涨0.57%，报5511.76点，本周涨2.1%；德国DAX指数收涨0.4%，报12860.40点，本周涨2.38%。

5、亚马逊第二财季每股收益5.07美元，市场预期2.49美元。第二财季净销售529亿美元，市场预期533.5亿美元。

6、推特二季度调整后每股收益17美分，预期16美分；营收7.105亿美元，预期6.973亿美元；全球月活用户（MAU）数量较第一季度减少了100万，至3.35亿，不及预期的3.378亿。

7、埃克森美孚二季度每股收益92美分，预估1.26美元。默克制药二季度调整后每股收益1.06美元，预期1.03美元。

8、戴姆勒集团宣布了一项传闻已久的重大分拆计划：将集团五大事业部重组为三家独立新公司，分别为梅赛德斯-奔驰公司（Mercedes-Benz AG）、戴姆勒卡车公司（Daimler Truck AG）以及戴姆勒移动出行公司（Daimler Mobility AG）。戴姆勒宣布，将与百度在自动驾驶和车辆连互联服务方面加强合作，建立更加深厚的合作伙伴关系。

9、可口可乐公司CEO詹姆斯•昆西：由于美国对进口钢铝施加关税，可口可乐将不得不涨价，因饮料罐生产成本逐渐上升。

10、面对中国华为公司向韩国运营商推广5G产品，三星电子也采取了针锋相对的举动。三星电子对外发布了3.5GHz频段的5G电信设备，计划在明年三月份在韩国市场投入使用。

11、软银、雅虎日本与PayTm宣布就移动支付展开合作，将于八月起在日本推出Paypay手机支付服务。

12、英国石油公司同意支付105亿美元收购必和必拓在美国的陆上石油天然气资产。必和必拓表示将完成从页岩油领域的退出，预计交易10月底之前完成。英国石油公司在2010年墨西哥湾漏油事故中损失严重，此次收购将使其获得美国页岩油炽手可热的地盘。

商品

1、NYMEX原油期货收跌0.82%，报69.04美元/桶，结束三日连涨走势，本周涨1.14%。俄罗斯暗示产量增幅大于预期。此外，美国石油活跃钻井数三周来首次录得增长。布伦特原油期货收跌0.27%，报74.92美元/桶，本周涨2.43%。

2、伦敦基本金属涨跌不一，LME期锌收涨0.1%，报2586.5美元/吨；LME期锡收涨0.08%，报19865美元/吨；LME期铜收跌0.75%，报6244美元/吨；LME期铅收跌1.46%，报2132.5美元/吨；LME期镍收涨0.04%，报13780美元/吨；LME期铝收跌0.68%，报2053美元/吨。

3、COMEX黄金期货收跌0.22%，报1232.6美元/盎司，本周涨0.12%。COMEX白银期货收涨0.13%，报15.515美元/盎司，本周跌0.22%。投资者关注美元近期表现。

4、国内商品期货夜盘多数上涨。焦炭收涨1.74%，焦煤、动力煤分别收跌1%、1.39%。铁矿石收涨1.03%。PAT收涨2.33%，棕榈油、菜油分别收涨0.33%、0.22%。

5、发改委：我国粮食供给充裕，市场需求能得到有效满足；粮食需求平稳增长，部分主粮品种出现阶段性供大于求，粮食库存大幅增加，处于历史较高水平。

6、发改委：6月份，钢材价格环比上涨，纯碱、尿素、电石等部分化工产品价格环比上涨，水泥价格上涨，平板玻璃价格下跌，主要有色金属价格上涨。

7、国家能源局：将抓紧制订出台关于打赢能源领域污染防治攻坚战的行动计划。

8、环渤海港口煤价格本周连续快速下跌，4天已经普降25元/吨，5500大卡动力煤价格已经逼近630元/吨。7月下旬港口场存大幅增加，而下游电厂库存高企，加上曹妃甸港部分蒙煤着火，贸易商纷纷降价出货。

9、上期所：本周铜库存减少14251吨至197068吨，铝库存减少6371吨至905177吨，锌库存减少5948吨至48135吨，铅库存减少2321吨至12147吨，镍库存减少1552吨至19806吨，锡库存增加12吨至7015吨。

10、俄罗斯能源部长诺瓦克：俄罗斯并未使用库存来提高石油供应量，俄罗斯无足够的库存影响油市；俄罗斯的目标是较2016年的配额增产20-25万桶/天；欧佩克+考虑今年晚些时候进一步增加原油产量，具体将取决于市场环境。

11、英国石油公司：仍然预计长期油价在50-65美元/桶；预计WTI-布伦特原油之间的价差将缩窄。

债券

1、央行：开展银行业存款类金融机构绿色信贷业绩评价，加强跨境金融网络与信息服务管理。

2、国债期货偏弱震荡小幅收高，10年期债主力T1809涨0.01%，5年期债主力TF1809涨0.08%。利率债继续走暖，表现好于期债，收益率小幅下行。信用债热度有所下降，成交一般。

3、光大固收：坚信城投债券仍是个相对安全的品种，其违约率会长期低于产业债；“政府债务严监管”本意并非打击城投债券这种融资方式，而是要规范地方政府融资行为；投主体的风险主要集中于其产业类资产中。

4、【债券重大事件】天瑞集团澄清“15天瑞01”异常波动：未出现可能影响债券偿付重大风险状况；16晟晏02交易出现异常波动，盘中临时停牌；16华泰01下午交易出现异常波动，盘中临时停牌；联合信用评级下调雏鹰农牧主体及债项评级至AA-；上海新世纪下调印纪传媒主体及债项评级至AA-；大公国际将青海国投评级展望调整为负面；三只债券取消发行；阳光凯迪收到湖北证监局行政监管措施决定书。

外汇

1、在岸人民币兑美元16:30收盘报6.8246，较上一交易日跌421点，创2017年6月以来新低，本周累计跌451点，连跌7周。人民币兑美元中间价调贬280个基点，报6.7942，本周累计调贬271个基点。

2、外管局：6月中国外汇市场总计成交15万亿元，其中，银行对客户市场成交2.37万亿元，银行间市场成交12.63万亿元；1-6月，外汇市场累计成交84.09万亿元。

3、美元指数纽约尾盘跌0.09%，报94.6876，本周涨0.23%。美国二季度GDP增速创近四年新高，但仍低于预期。欧元兑美元涨0.12%，报1.1657；美元兑日元跌0.18%，报111.015；英镑兑美元跌0.05%，报1.3103；美元兑离岸人民币跌0.02%，报6.8240，维持在13个月高位附近。